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标题: 再谈美芯片股暴跌千亿，华为到底给美半导体公司造成多少损失  [查看完整版帖子] [打印本页]

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时间:  2020-9-8 08:21

作者: ljming8888     标题: 再谈美芯片股暴跌千亿，华为到底给美半导体公司造成多少损失

当地时间2020年9月3日，美国芯片股领跌美国证券市场，当日人称费半的美国费城半导体指数下跌5.7%，对应的成分股市价总值缩水了大约1000亿美元，这是美国资本市场2020年6月中旬以来半导体股跌幅最大、最惨的一天。

著名的美国半导体公司几乎都不可幸免，例如AI领头羊英伟达股价下跌了9.3%、是2020年3月16日以来的最大跌幅，博通（Broadcom）股价下跌了6.1%，高通（Qualcomm）股价下跌了5.5%，最著名的半导体公司英特尔（Intel Corp.）股价也下跌了3.6%。美国股市半导体股一片“绿油油”，变成了夏日的草原。

对于美国股市在夏秋之际出现这个半导体“绿色草原”，彭博社认为可能源于ZG即将实施的半导体新|政。对于这种说法，不甘苟同，别说现在还没有什么新|政，即使有了新|政那也是3-5年以后才有结果的，美国股市现在不会这么这紧张的。

其实，9月3日这场1000亿美元的大跌来源于华为。怎么说呢，在之前的9月1日，一位来自美国的分析师就说，特不靠谱对于华为公司的限制措施目前已经导致美国半导体企业形成了严重的库存积压，而曾许诺给予半导体行业的228亿美元援助（也可以称为补贴）远不足以填补因为库存形成的损失。这位分析师说，“在表象之下，其实有很多库存积压。”“集成电路行业的库存积压问题在目前的经济下行环境中表现尤其明显。”

请注意这里的“远不足以”和“表象之下”的表达，228亿美元“远不足以”，现在能够看到的只是表象。虽然我们不能算出具体的数据，但是我们能够知道由于华为这个客户的丢失，如果算上库存和未来没有的订单的话，至少在300-500亿美元之间，看一看我另一篇文章的分析就清楚了。

2020年8月17日，华为受到了更加严格的供应链约束，9月15日之后几乎已经无法得到元器件。在华为无法得到元器件的另一面，供应商为其准备的芯片也无处销售了——必然成为库存，而且是销售不了的库存，损失必然形成了。为此，美国半导体行业协会和世界半导体协会先后在8月18日和8月24日发表声明：对于华为的严格约束将造成美国半导体行业的衰落，应该给予美国半导体企业120天的宽限期。

两大组织这是什么意思？长期来看，中国半导体行业将去美化，短期来看，美国半导体以及世界半导体企业的库存消化不掉。在新冠疫情导致的全球经济低迷的情况下，还要失去一个能够带来300-500亿美元的大客户多么的不合时宜。

还是那位分析师说，美国支持半导体企业的228亿美元连半导体行业所需要的一半还不到。“真正的缺口大约在500亿美元左右，而且500亿美元也可能只是将将达到预期而已。”看看，他也说是500亿美元，而且至少是500亿美元，我还说少了。

所以，我们说，其实美国半导体企业股价下跌的原因在于华为，而不是所谓的什么新|政。

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时间:  2020-9-8 09:03

作者: vippirate

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时间:  2020-9-8 09:07

作者: fob2

vippirate 发表于 2020-9-8 09:03
251：看，这就是搬起石头砸脚了吧？
还有最后一周时间

冷嘲热讽有意思吗

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时间:  2020-9-8 09:08

作者: Hwzteen

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时间:  2020-9-8 09:09

作者: sqlwth

一周倒计时

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时间:  2020-9-8 09:14

作者: cnqq9999

我们看着就好

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时间:  2020-9-8 09:15

作者: RFCIRCUIT

拭目以待

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时间:  2020-9-8 09:43

作者: see1see

一周以后又能怎么样呢，那些心怀仇恨的人又会说他囤积了芯片，还得等半年再看，半年之后又会说什么什么的，耐心慢慢的等吧。

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时间:  2020-9-8 10:17

作者: 客观事实

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时间:  2020-9-8 14:18

作者: ljming8888

美国现在是政治与利益的较量。

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时间:  2020-9-8 18:25

作者: duckdan

信这种文章的人智商捉急

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时间:  2020-9-8 18:47

作者: vlight75

菊花囤积了海量美商芯片，反过头来说给美的芯片业带来上千亿损失，这是啥意思？是想说：宁可不用备胎，也有可能采购千亿美心？看看，美的砸自个脚丫子。

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时间:  2020-9-8 20:43

作者: ziyanji2007

纳斯达克期货今天又崩盘了

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时间:  2020-9-9 00:10

作者: coffee198375

川皇：老子搞房地产的，关我卵事。。。。

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时间:  2020-9-9 08:07

作者: ljming8888

vlight75 发表于 2020-9-8 18:47
菊花囤积了海量美商芯片，反过头来说给美的芯片业带来上千亿损失，这是啥意思？是想说：宁可不用备胎，也有 ...

首先华为是一个创新的企业，它能够比其他企业创造出新的需求，现在这部分没有了；
其次美国半导体企业准备了给华为供货，突然不让供了，那不成了卖不了的库存，有人说可以卖给别人，部分可以，但别人不需要啊；
第三给华为准备的东西，大部分别人用不上；
第四华为备胎只是核心芯片，还有许多辅助芯片需要外购，仍然需要大量的外购元器件。

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时间:  2020-9-9 08:29

作者: xyaivy

这和251没关系 纯粹是因为人家自己瞎搞造成恐慌 加上科技股权重下调以及长期的放水泡沫破裂所致
你们这帮人有什么事一定带牢厂出来 我都怀疑你们究竟是海gou还是敌对势力？

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时间:  2020-9-9 08:30

作者: 198e

问题的根本是迫使中国zf下决心支持芯片发展，两弹一星一样的力度。

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时间:  2020-9-9 08:57

作者: vlight75

ljming8888 发表于 2020-9-9 08:07
首先华为是一个创新的企业，它能够比其他企业创造出新的需求，现在这部分没有了；
其次美国半导体企业准 ...

芯片公司备货是以客户承诺作为条件的，老美预留从8.14到9.14一个月就是考虑到菊花履行义务来消化卖方成品库存，至于超过一个月需求的库存肯定是可以卖给其他客户，或者以bare die方式，随时可以改变封装卖给其他客户，难道芯片厂商无脑会冒着风险无节制为菊花备货超过一个月需求？再写说，依照目前情况，只要有库存菊花出高价收货，哪怕是bare die都收货了。脑子是个好东西，可惜水军没有。

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时间:  2020-9-9 09:17

作者: yjh125

vlight75 发表于 2020-9-9 08:57
芯片公司备货是以客户承诺作为条件的，老美预留从8.14到9.14一个月就是考虑到菊花履行义务来消化卖方成 ...

大哥，别打水君先生的脸，还有一周时间。那时候估计他们更闲了。

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时间:  2020-9-9 09:21

作者: vippirate

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时间:  2020-9-9 10:38

作者: ljming8888

vlight75 发表于 2020-9-9 08:57
芯片公司备货是以客户承诺作为条件的，老美预留从8.14到9.14一个月就是考虑到菊花履行义务来消化卖方成 ...

你这全是猜测，你看看苹果为什么总是推迟新品发售吗？

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时间:  2020-9-9 10:38

作者: ljming8888

ljming8888 发表于 2020-9-9 10:38
你这全是猜测，你看看苹果为什么总是推迟新品发售吗？

你没有看明白，部分是什么意思！

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时间:  2020-9-9 10:43

作者: ljming8888

vlight75 发表于 2020-9-9 08:57
芯片公司备货是以客户承诺作为条件的，老美预留从8.14到9.14一个月就是考虑到菊花履行义务来消化卖方成 ...

再说一下，你不懂半导体厂商备货的周期，一般的半年时间：180天，可不是一个月，这就是SEMI提出给予180天的原因，好好学学，千万别在这里想象。

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时间:  2020-9-9 11:17

作者: vlight75

ljming8888 发表于 2020-9-9 10:43
再说一下，你不懂半导体厂商备货的周期，一般的半年时间：180天，可不是一个月，这就是SEMI提出给予180天 ...

180天是忽悠你，芯片厂商从Wafer开始备货通常是20-22Wks, 芯片厂商当然希望拉长周期来降低风险，wafer备货可以制成芯片出售的客户就更多了，咋可能锁定在菊花一家身上？

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时间:  2020-9-9 11:28

作者: fob2

vippirate 发表于 2020-9-9 09:21
又是备胎，又是砸脚，又是免费广告的，以为有多厉害。
不吹牛谁会嘲讽你们？

你行你上呀

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时间:  2020-9-9 13:47

作者: turbo12345678

世界已经是紧密关联的了

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时间:  2020-9-9 14:00

作者: qkb_75@163.com

老大， 你懂不懂因果律呀！不懂回家呆着戳鸡屎玩去！
什么叫 华为导致股价下跌!

善泼脏水的疯狗蓬佩奥，也不敢这么甩锅的，你老大敢！
人类之光懂王金毛川普，也不敢这么甩锅的，你老大敢！

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时间:  2020-9-9 14:12

作者: ljming8888

vlight75 发表于 2020-9-9 11:17
180天是忽悠你，芯片厂商从Wafer开始备货通常是20-22Wks, 芯片厂商当然希望拉长周期来降低风险，wafer备货 ...

你要弄清标准品和专用品、定制品的区别，所有的东西都不能一概而论

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时间:  2020-9-9 14:29

作者: vlight75

ljming8888 发表于 2020-9-9 14:12
你要弄清标准品和专用品、定制品的区别，所有的东西都不能一概而论

今年5.15强化版禁令出台后，哪家美商敢为菊花定制器件？甚至连MTK都不敢为菊花定制，只敢卖标准品。到9.14美商咋可能为菊花专属备货库存还未清空？YY太多容易伤身。

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时间:  2020-9-9 14:50

作者: senux

ljming8888 发表于 2020-9-9 08:07
首先华为是一个创新的企业，它能够比其他企业创造出新的需求，现在这部分没有了；
其次美国半导体企业准 ...

为什么芯片行业不能有中间商，你不卖给我那你卖给他啊，他做中间商赚差价不好吗？

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时间:  2020-9-9 15:08

作者: saintinlove85

客观事实 发表于 2020-9-8 10:17
美国这是杀敌一千，自损八百？

川普就是这样想的

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时间:  2020-9-9 15:25

作者: oooooooo

senux 发表于 2020-9-9 14:50
为什么芯片行业不能有中间商，你不卖给我那你卖给他啊，他做中间商赚差价不好吗？

因为美国胳膊长

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时间:  2020-9-9 16:38

作者: weifangyuan8

建国打压中国芯片企业，是为了中国芯片能尽快国产化。

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时间:  2020-9-9 16:42

作者: hbhguni

只能看看了。

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时间:  2020-9-9 17:31

作者: wjl33

在共和党人眼里，这些半导体公司以及互联网公司的价值只有替政府提供数据，其他都不重要

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时间:  2020-9-9 18:15

作者: hw-gts

有意思

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时间:  2020-9-9 18:30

作者: wujianlin2020

vippirate 发表于 2020-9-9 09:21
又是备胎，又是砸脚，又是免费广告的，以为有多厉害。
不吹牛谁会嘲讽你们？

你这解释是哄小孩的吧？
仅仅是犹豫HW吹牛的原因， 导致你天天阴阳怪气地黑HW？
天下吹牛的人和公司多了去，你也去阴阳怪气一下？！

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时间:  2020-9-9 18:45

作者: 清河人

昨天特斯拉跌20%

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时间:  2020-9-9 18:48

作者: yy611

wujianlin2020 发表于 2020-9-9 18:30
你这解释是哄小孩的吧？
仅仅是犹豫HW吹牛的原因， 导致你天天阴阳怪气地黑HW？
天下吹牛的人和公司多了 ...

吹那么大的牛，好像只有菊花吧。

还没见谁各种去A，各种备胎；

美帝离了就落后这种不要殓的话，你给找出第二家能说的出口的公司来看看呢？

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时间:  2020-9-9 18:50

作者: cquycc

yy611 发表于 2020-9-9 18:48
吹那么大的牛，好像只有菊花吧。

还没见谁各种去A，各种备胎；

还有一句话，251吹的牛都是实现了

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时间:  2020-9-9 18:52

作者: yy611

cquycc 发表于 2020-9-9 18:50
还有一句话，251吹的牛都是实现了

那倒是，那就坐等菊花牌光刻机问世，鸿蒙干翻安卓，扛起民族第一高科技的大旗

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时间:  2020-9-9 19:38

作者: airluck

。。。。。。导致美国半导体企业形成了严重的库存积压，而曾许诺给予半导体行业的228亿美元援助（也可以称为补贴）远不足以填补因为库存形成的损失。。。。。。后果很严重啊，静观其变

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时间:  2020-9-9 20:01

作者: 阿华爱吃哈密瓜

客观事实 发表于 2020-9-8 10:17
美国这是杀敌一千，自损八百？

华为抢购零件，那些企业还要积压？还是关停了才行，文章出处有问题。

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时间:  2020-9-9 20:02

作者: 阿华爱吃哈密瓜

airluck 发表于 2020-9-9 19:38
。。。。。。导致美国半导体企业形成了严重的库存积压，而曾许诺给予半导体行业的228亿美元援助（也可以称为 ...

前段时间内，应当是垃圾也能卖，竞然卖不掉？

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时间:  2020-9-9 20:09

作者: whyttbb

sxxyy 发表于 2020-9-9 08:36
美的制裁，导致移动来电显示涨价，使原本不富裕的家庭雪上加霜

正解。

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时间:  2020-9-9 20:10

作者: hopenpollex

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时间:  2020-9-9 20:11

作者: 枫叶荻花秋瑟瑟

duckdan 发表于 2020-9-8 18:25
信这种文章的人智商捉急

是啊，这标题用的。。。往自己脑袋上扣屎盆子？给USA借口？

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时间:  2020-9-10 07:44

作者: 参谋

应该说是大统领给美股芯片公司造成多大损失

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时间:  2020-9-10 08:36

作者: 心如蓝天

对谁都不好

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时间:  2020-9-10 09:17

作者: vippirate

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时间:  2020-9-11 14:00

作者: lrwpanda

共产主义战士：chuan建国

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